[오늘의 추천종목-삼성증권]대상·다음카카오 등

◇성장형 추천종목

△대상
- 대규모 리뉴얼 효과 본격화 및 브랜드 교체 관련 일회성 비용 마무리
- 국제 곡물 가격 하향 안정과 단기 환율 부담 완화로 수익성 개선 기대

△다음카카오
- 정부의 중점 추진 과제인 핀테크 선두주자로 정책 수혜 기대 - 모바일 트래픽 장악력을 기반으로 신사업 확대를 통한 구조적 성장성

△SK하이닉스
과점화된 글로벌 메모리 시장內 차별화된 원가 경쟁력 보유 - 경쟁업체인 마이크론의 미세공정 전환 차질에 따른 반사이익 기대

△삼성에스디에스
- 고성장기 진입이 기대되는 글로벌 물류 BPO 비즈니스 부각
- 삼성전자의 사물인터넷 투자 발표로 그룹 시너지 확대 전망

△아모레퍼시픽
- 고마진 면세점 채널 성장에 힘입어 국내외 화장품 사업 이익성장 지속
- 중국 내 주요 브랜드 추가 출점과 점당 효율 개선으로 매출 성장 기대

△SK C&C
- 15년 반도체모듈·중고차 유통 등 신사업 본격화로 성장모멘텀 지속
- SK텔레콤·SK하이닉스 등의 빅테이터 플랫폼 투자 확대 수혜

△고려아연
- 15년말 아연(10만톤) 및 제 2 비철단지 완공으로 미래 성장동력
- 지난 3년간 분기 평균 1,540억 수준의 안정적인 실적 달성

△CJ
- 내수부양 정책강화로 국내 최대 소비재 지주회사로의 위상강화
- 올리브영, 푸드빌 턴어라운드와 제일제당 등 주력 자회사 수익성 개선

△엔씨소프트
- 기존 게임의 외형 성장과 모바일 게임 출시 본격화로 실적 성장성 부각
- 예년대비 6배 수준인 주당 3,430원의 고배당 결정으로 주주친화 정책 강화

△현대백화점
- 15년 대형 쇼핑몰 4곳 출점을 통한 외형확장으로 성장 모멘텀 부각
- 신규출점 기반한 15년 연매출 YoY 14% 증가로 실적 턴어라운드 기대

△메디톡스
- 미국 Allergan사와 차세대 메디톡신의 공급계약 및 기술수출 완료
- 신공장 본격 가동과 글로벌 임상 3상 진입으로 성장 모멘텀 본격화

△SK케미칼
- 다수의 프리미엄 백신 파이프 라인 보유로 생명과학사업부 성장성 부각
- 최대주주의 지분 확대로 기업가치 상승을 위한 신사업 강화 기대

△NHN엔터테인먼트
- 국가간 전자상거래 플랫폼, 모바일 게임 글로벌 출시 등 성장 동력 강화
- 웹보드 게임 규제 리스크 완화, 대주주의 지분율 확대 지속 전망

△CJ CGV
- 가격다변화 정책 및 3D/4D 영화 증가로 구조적인 판가 상승기 진입
- 중국 시장 투자회수기 진입과 지속적인 외형확장을 통한 성장성 확보

△원익IPS
- V-NAND 투자 확대로 증착장비 수요 증가의 최대 수혜
- 삼성전자 중심에서 해외로 고객사 다변화되면서 글로벌 기업으로 도약

△신규추천종목 - 대상.

△제외종목 - 없음.

◇밸류형 추천종목

△삼성전자
- 중저가 스마트폰 라인업 강화로 인한 스마트폰 사업부 턴어라운드 기대
- 자사주매입· 배당확대 등 주주환원 정책 강화로 밸류에이션 재평가 진행

△현대차
- 안정적 이익 창출과 적극적 주주친화정책 제시로 배당성향 상승 예상
- 금융위기를 제외 시 역사적 저점 수준 밸류 및 해외공장 증설 기대

△한국전력
- 본사부지 매각대금 유입과 정부의 배당확대 정책 감안 시 고배당 예상
- 신규원전 가동 등 발전믹스 개선 및 발전총량 증가로 이익 개선 기대

△기업은행
- 15(E)과 16년(E) 예상배당수익률 3.4%와 4.5%로 고배당 강화
- 정부보유지분에 대한 오버행 부담 소멸로 수급 개선 전망

△SK텔레콤
- 단통법 이후 통신업계 마케팅 경쟁 완화로 인한 수익성 개선세 지속
- 3.7% 수준의 배당수익률을 보유하고 있어 안정적인 주가 흐름 기대

△KCC
- 부동산 3법 통과로 인한 재건축 및 분양 시장 활성화 수혜 기대
- 제일모직 보유 지분가치 증대로 인한 기업가치 상승 가능성 부각

△현대해상
- 경쟁사 대비 낮은 자동차보험 손해율 유지로 안정적 수익 지속
- 15년(E) P/B 0.9배, 배당수익률 2.5%로 밸류에이션 매력 부각

△신규추천종목 - 없음.

△제외종목 - 없음.

◇스몰캡 추천종목

△동양이엔피
- 삼성전자 중저가 스마트폰 시장 확대로 휴대용 충전기 수요 증가 기대 - 올해 실적 기준 P/E 6배, P/B 0.6배 수준의 밸류에이션 메리트 보유

△MDS테크
- 스마트카 시장 확대에 따른 자동차 전장화 트렌드의 수혜 기대
- 빅데이터 솔루션 글로벌 1위 기업의 한국 사업권 인수로 성장성 부각

△나노스
- 삼성전자 보급형 모델인 갤럭시A시리즈에 블루필터 단독 납품
- 15년 예상 영업이익 약 250억원로 사상 최대 실적 경신 기대감

△씨티씨바이오
- 글로벌 제약사와의 필름형 의약품 판권 계약으로 이익 성장 기대
- GMP인증을 보유한 SK케미칼 안동공장 인수로 제조능력 확대

△미디어플렉스
- ‘강남1970’을 포함한 2015년 영화 라인업 감안시 연간 최대 실적 전망
- 중국 스크린 쿼터 규제 회피를 위한 한중합작영화 제작 확대 수혜

△한양이엔지
- 글로벌 반도체 기업들의 신규라인 투자 사이클 진입으로 수익성 개선
- 15년 예상 순이익 310억 원으로 P/E 5배 수준의 밸류 메리트 보유

△아이원스
- 반도체 미세화 공정 확대로 동사의 파티클 세정 장비 매출 증가 기대
- 글로벌 장비업체로의 매출처 다변화로 안정적인 수익 모델 구축

△예스24
- 도서정가제 시행에 따른 원가율 개선으로 중장기 이익 성장 기대
- 14년 4분기 두산동아 인수 시너지 본격화로 연결 이익 성장 기대

△신규추천종목 - 없음.

△제외종목 - 없음.