쓱닷컴 물류 효율화 등으로 커버리지 확대 지속
IBK투자증권, 목표가 8만3000원·매수 의견 유지
IBK투자증권, 목표가 8만3000원·매수 의견 유지
IBK투자증권이 12일 이마트에 대해 올해 실적 회복 구간에 진입했다는 평가를 내놨다. 목표주가는 8만3000원, 투자의견은 매수를 유지했다.
IBK투자증권은 이마트가 올해는 희망퇴직에 따른 고정비 부담 완화는 물론 전년도 기저효과를 누릴 것으로 내다봤다. 아울러 쓱닷컴(SSG닷컴) 물류 효율화 및 전략적 제휴를 통한 커버리지 확대가 지속되고 있다는 점을 긍정적으로 봤다. 사업부 및 상품군 통합을 통한 마진율 개선도 기대했다.
특히 할인점의 경우 고정비 부담 완화와 효율적인 점포 리뉴얼에 따른 집객력 증가로 이익 레버리지가 커지는 상황이라고 분석했다.
남성현 IBK투자증권 연구원은 "온라인 사업부 효율화 전략까지 더해지고 있는 만큼 구조적인 이익 성장은 가능할 것"이라며 "실적 회복 가시성이 높다"고 판단했다.
IBK투자증권은 이마트가 올해는 희망퇴직에 따른 고정비 부담 완화는 물론 전년도 기저효과를 누릴 것으로 내다봤다. 아울러 쓱닷컴(SSG닷컴) 물류 효율화 및 전략적 제휴를 통한 커버리지 확대가 지속되고 있다는 점을 긍정적으로 봤다. 사업부 및 상품군 통합을 통한 마진율 개선도 기대했다.
특히 할인점의 경우 고정비 부담 완화와 효율적인 점포 리뉴얼에 따른 집객력 증가로 이익 레버리지가 커지는 상황이라고 분석했다.
남성현 IBK투자증권 연구원은 "온라인 사업부 효율화 전략까지 더해지고 있는 만큼 구조적인 이익 성장은 가능할 것"이라며 "실적 회복 가시성이 높다"고 판단했다.
